Apollo in corsa per l’acquisizione di ContiTech
Secondo fonti vicine alla vicenda, Apollo Global Management Inc. e Bain Capital, figurano tra le società di private equity, che hanno presentato offerte per l’acquisizione della divisione industriale ContiTech di Continental.
Il processo di vendita sta attirando i principali attori del settore finanziario globale: Advent e CVC Capital Partners Plc avrebbero unito le forze per presentare un’offerta congiunta per il business ContiTech e Platinum Equity, KPS Capital Partners e Clearlake Capital sarebbero passati alla fase successiva del processo di gara.
L’operazione riguarda la divisione ContiTech, specializzata nella produzione di componenti industriali come nastri trasportatori e molle ad aria. Secondo le indiscrezioni, l’affare potrebbe valutare l’unità tra i 3,5 miliardi di euro (circa 4,1 miliardi di dollari) e poco oltre i 4 miliardi di euro.
Per sostenere l’acquisizione, diversi istituti bancari starebbero già lavorando a pacchetti di debito per un valore di circa 2,5 miliardi di euro. Al momento, tuttavia, le deliberazioni sono ancora in corso e non sono state prese decisioni finali sull’entità o sulla tempistica dell’operazione. I rappresentanti di tutte le società coinvolte, inclusa Continental, hanno preferito non rilasciare commenti ufficiali.
La cessione di ContiTech rappresenta l’ultimo passaggio nel piano di ristrutturazione e “breakup” dello storico produttore di pneumatici tedesco. I fornitori automobilistici in Germania stanno affrontando una pressione crescente, causata principalmente dalla debolezza della domanda sul mercato europeo.
In questo scenario, i fondi di private equity guardano con crescente interesse agli asset industriali. Questi ultimi sono considerati investimenti strategici, in quanto ritenuti capaci di beneficiare dell’integrazione dell’intelligenza artificiale piuttosto che essere minacciati dalla sua evoluzione.
L’interesse per ContiTech si inserisce in un fermento più ampio nel settore: diverse società di buyout si stanno contendendo l’unità di motori diesel pesanti di Volkswagen AG, mentre è in corso una battaglia a tre per il fornitore aerospaziale britannico Senior Plc.